Operational Risk
Measurement and Modelling

Jack L. King (Author)

9780471852094, Wiley

Hardback, published 22 March 2001

276 pages
23.6 x 15.8 x 2.3 cm, 0.567 kg

"No. 8 bestseller in 'Risk.'" (erivativesreview.com, December 2001)

"Operational Risk" erlautert verschiedene Theorien und Modelle zum Betriebsrisiko anhand von Fallstudien aus der Praxis. Es ist sowohl eine Quellensammlung verschiedener Verfahren zur Messung und Modellierung des Betriebsrisikos als auch ein Leitfaden fur deren Anwendung in der Praxis. Autor Jack King vergleicht jedes der hier vorgestellten Verfahren mit relevanten Beispielen aus dem Investment Banking, die eine Vielzahl von Situationen abdecken, wie z.B. Betrug, Feuer und Naturkatastrophen.
Verstandlich geschrieben. Mit einer Vielzahl von Beispielen und Fallstudien aus der Praxis.

Preface.

Acknowledgements.

INTRODUCTION TO OPERATIONAL RISK.

Introduction to Operational Risk.

Historical Losses.

Regulation.

MEASURING OPERATIONAL RISK.

A Measurement Framework for Operational Risk.

The Delta Methodology.

The EVT Methodology.

MODELLING OPERATIONAL RISK.

Delta-EVT(TM) Models for Operational Risk.

Causal Modelling.

Causal Models for Operational Risk.

MATHEMATICAL FOUNDATIONS.

Error Propagation.

Extreme Value Theory.

Bayesian Methods.

APPENDICES.

Glossary.

Bibliography.

Index.

Subject Areas: Finance & accounting [KF]